アドバイザーが「短期」投資を勧めるのを聞いたり、短期投資家についての金融ニュース記事を読んだりしたとき、それはどういう意味なのでしょうか。 短期」とはどれくらいの期間なのか、また、そのためにどのように投資すればよいのか。
短期投資に資金を投入すれば、長期的に金利上昇を利用する戦略の一部になりますが、金利変化の速さによっては、現在の市場よりも低い固定リターンに資金を固定されることもあり得ます。
定義
投資に関する短期とは、一般に、保有期間が3年未満のものを指します。 これは、投資家の分類でも、債券の分類でも一般的に同じです。 実際、株式や投資信託、一部の債券や公社債投資信託など、多くの投資対象は3年未満の投資期間には適していません。
たとえば、投資アドバイザーがあなたのリスク許容度を測る質問をするのは、どのような投資タイプがあなたとあなたの投資目的に適しているかを判断しようとしているためです。 したがって、もしあなたがアドバイザーに、2年後に予定している休暇のための貯蓄が投資目的であると言った場合、あなたは短期投資家に分類されることになります。
個別株や投資信託には満期や期限がないため、短期投資とは、一度購入したら保有し、3年後までのある時点で売却することを意味します。 社債や地方債など、ポートフォリオで保有するために直接債券を購入する場合 (債券ファンドを通じてではなく)、満期日が 3 年以内の債券銘柄を選択します。
投資分析および研究における短期パフォーマンス
投資、特にアクティブ運用の投資信託を調査および分析する場合、1 年間の期間は特定のファンドの将来のパフォーマンスの見込みについて信頼できる洞察を提供しません。 その理由は、1 年の期間では、成長だけでなく不況期も含み、強気市場と弱気市場の両方を含む、完全な市場サイクルを通じて投資ポートフォリオを導くファンド マネージャーの能力に関する十分な情報が得られないからです。
完全な市場サイクルは通常 3 ～ 5 年で、それゆえ投資信託の 3 年間、5 年間、10 年間でのパフォーマンスを分析することが重要である理由もそこにあります。 市場の上昇と下降を通じて、ファンドがどうだったかを知りたいと思うのです。 したがって、長期投資のための投資信託を研究するときに、短期（3 年未満）は考慮する必要はありません。
短期投資の探求
3年以下の時間軸で投資または貯蓄の目的がある場合、適切な投資タイプにはマネーマーケット ファンド、CD（譲渡性預金）、短期債券に投資する債券ファンド、満期3年以下の債券があります。 株式や株式投資信託などの長期投資手段は、短期的な投資目的には市場リスクが高すぎる。 例えば、今後3年以内にお金が必要になるかもしれないと考えている場合、株式投資信託への投資はリスクが高すぎます。なぜなら、弱気相場で発生する長期間の価格下落により、投資家は当初の投資額より元本が少なくなってしまう可能性があるからです。
短期的に投資する場所
通常の普通預金よりも短期的に多くの利子が得られ、かつ安定性のある手段にお金を投資したいと決めたら、いくつかの良い選択肢があります。
高利回り貯金。 2018年後半の時点で、普通預金の一般的な金利は1％未満です。 ネットバンクに口座を作れば、1パーセントよりかなり高い金利を見つけることができます。 これらの機関は、実店舗に使っていないお金を、顧客により高い金利を支払うために使うことができます。 また、信用組合でも高利回りの普通預金口座を見つけることができるかもしれません。
預金証書(CD)。
CD：CDは3ヶ月から5年まであり、長く預けるほど高い利子が得られます。 高利回りの貯蓄よりも高い金利が得られ、FDICの保護も受けられますが、満期前に資金を引き出す必要がある場合はペナルティーが課せられます。
マネーマーケット口座：連邦預金保険公社（FDIC）が保証するこれらの口座では、お金を投資しながら保護し、普通預金口座の利率より少し高い利率で利益を得ることができます。
マネーマーケット口座では、小切手を書くことができ、デビットカードを持つこともできますが、おそらく毎月の取引回数は少なく制限されるでしょう。 そのため、この口座にお金を預けておく期間を決める際には、この点を考慮してください。
債券ファンド。 上記のすべての選択肢よりも多くのお金を支払うことになる短期投資は、短期債券ファンドです。 この場合の短期とは、ファンド内部に保有する債券の満期日を指し、1年～5年程度の満期を迎える債券を短期銘柄とします。
ファンドの運用者は、満期をずらして債券を購入し、必要に応じて新しい債券に交換します。
短期満期の証券に投資する債券ファンドは、長期満期の債券に投資するファンドよりも、金利の変化による悪影響が少ない場合が多いです。
また、短期投資期間中にお金を保護するために、満期の異なる企業、政府、地方債を組み合わせて保有する債券ファンドで株式を購入し分散することができます。
トレードオフとして、債券ファンドのリターンがやや不安定で、お金に対してFDIC保護はされないことが挙げられます。 While they offer a higher return potential, you will need to meet a minimum investment requirement.
Disclaimer: The information on this site is provided for discussion purposes only, and should not be misconstrued as investment advice. Under no circumstances does this information represent a recommendation to buy or sell securities.