Real estate investment trusts (REITs) é uma das opções mais populares para os investidores que procuram rendimentos regulares. Para investidores, isso significa pagamentos de dividendos relativamente altos e políticas de dividendos consistentes.
REITs recuperados do derretimento da hipoteca subprime de 2008 que martelou os valores das propriedades reais por alguns anos.
Tornaram-se populares entre os investidores porque frequentemente pagam dividendos mais altos do que os títulos corporativos ou do governo. As ações também são negociadas em bolsas, dando-lhes o potencial de crescimento e renda. O retorno médio anual, medido pelo MSCI U.S. REIT Index, era de 9,28% em abril de 2020.
No entanto, retornos maiores vêm com riscos maiores, como certamente aprendemos em 2008. Os imóveis não são para os fracos de coração, mesmo quando se deixa as decisões para os profissionais.
Key Takeaways
REITs That Pay Out Monthly
Enquanto a maioria dos REITs distribuem dividendos trimestralmente, certos REITs pagam mensalmente. Isso pode ser uma vantagem para os investidores, quer o dinheiro seja utilizado para aumentar os rendimentos ou para reinvestimento, especialmente porque os pagamentos mais frequentes se compõem mais rapidamente.
Aqui estão meia dúzia de perspectivas, cada uma especializada num nicho diferente do sector imobiliário.
American Capital Agency Corporation (AGNC)
American Capital Agency Corporation (AGNC) investe em títulos garantidos por hipotecas de alta qualidade, incluindo títulos pass-through e obrigações hipotecárias garantidas por uma agência patrocinada pelo governo, como a Federal National Mortgage Association e a Federal Home Loan Mortgage Corporation (mais conhecida, respectivamente, como Fannie Mae e Freddie Mac).
A empresa também investe em alguns títulos hipotecários residenciais e comerciais que não são garantidos pelo governo.
As participações da empresa representam dívidas altamente sensíveis a mudanças nas taxas de juros do mercado, tornando as participações da America Capital Agency suscetíveis ao risco da taxa de juros. No entanto, a administração cobre amplamente seus riscos de taxa de juros e reequilibra regularmente a carteira.
As de abril de 2020, a American Capital Agency Corporation tinha um dividend yield de 10,7% com um dividendo anual de $1,44.
Apple Hospitality (APLE)
Apple Hospitality (APLE) é especializada em hotéis de luxo. Uma das maiores REITs do setor hoteleiro, possui e opera (através de empresas de gestão imobiliária) 233 hotéis, principalmente Marriott e Hilton, em mercados urbanos, suburbanos e em desenvolvimento. A empresa tem reinvestido consistentemente uma grande parte de seus fluxos de caixa em seu portfólio, resultando em alta satisfação do cliente e necessidades estáveis de capital.
A partir de março de 2020, a empresa pagou um dividendo anual de $1,20, mas não pagou um dividendo mensal desde (a partir de maio de 2020)
Bluerock Residential Growth (BRG)
Bluerock Residential Growth (BRG) é uma pequena empresa especializada em investir e operar comunidades residenciais multifamiliares em mercados em crescimento em toda a U.S. O portfólio atual consiste em 53 prédios ou complexos residenciais no Texas, Flórida, Geórgia, Washington, Colorado, Arizona, Nevada, Alabama, Tennessee, Carolina do Sul e Carolina do Norte.
A maior parte dos imóveis da empresa tem altas taxas de ocupação, acima de 90%.Ao contrário de muitos REITs, a Bluerock frequentemente faz parcerias com proprietários e operadores imobiliários regionais de forma a beneficiar da sua experiência nos mercados imobiliários locais.
A gestão tem crescido a confiança agressivamente desde 2014 e está constantemente atenta para adicionar mais propriedades de alta qualidade à sua carteira.
No entanto, desde 2018, a Bluerock Residential Growth mudou do pagamento de dividendos mensais para o pagamento trimestral. A partir de Maio de 2020, o rendimento de dividendos da empresa foi de 10,2%, com um dividendo anual de $0,65.
EPR Properties (EPR)
EPR Properties (EPR) é um REIT de crescimento de pequena dimensão que se especializa em dois sectores imobiliários bastante distintos. Um é o entretenimento, performance e locais de recreação, como teatros, parques temáticos e cassinos. O outro é a educação, especificamente escolas privadas, e centros de educação infantil.
A propriedade é detida em 41 estados mais Ontário, Canadá. A EPR Properties aluga normalmente os seus imóveis utilizando arrendamentos triplos líquidos com custos operacionais, de manutenção, seguros e impostos suportados pelos seus inquilinos.
Devido ao seu variado modelo de negócio, a empresa teve um desempenho consideravelmente superior ao do MSCI US REIT Index para os cinco anos terminados em 2019.
As de maio de 2020, a empresa pagou um dividendo de $4,59, e seu rendimento de dividendos foi de 15,2%.
LTC Properties (LTC)
LTC Properties, Inc. A LTC Properties, Inc. (LTC) administra uma carteira de imóveis residenciais sénior e instalações de cuidados de longo prazo, incluindo enfermagem qualificada, vida assistida, vida independente e instalações de cuidados de memória. Atualmente possui 177 imóveis em 28 estados.
LTC obtém sua renda principalmente através do arrendamento de seus imóveis usando locações líquidas triplas e investindo em empréstimos hipotecários.
Em maio de 2020, seu dividendo anual era de $2,28 para um rendimento de 6,33%.
Stag Industrial (STAG)
Stag Industrial (STAG) investe em propriedades de uso industrial, a maioria centros de distribuição e armazéns com algumas instalações de manufatura leve jogadas dentro. Tem 450 propriedades em 38 estados.
Stag aluga os seus edifícios a inquilinos individuais, pelo que não tem de se contentar com um volume de negócios constante, como acontece frequentemente com propriedades com vários inquilinos, como centros comerciais e parques de escritórios. A empresa reclama uma taxa de retenção de inquilinos de 70%, com um arrendamento médio de quase cinco anos.
A partir de Maio de 2020, a empresa pagou um dividendo anual de $1,44, e o seu rendimento de dividendos foi de 5,7%.